Усреднение издержек на Форекс - что это на самом деле? (часть 5)

Почему мартингейл и почему все же способ управления капиталом?

читайте начало «История возникновения усреднения издержек и его логика»

Мартингейл потому как следующая усредняющая позиция увеличивает общую в 2 раза. Т.е., если мы сначала купили 10000 Евро по цене 1.3100, а потом докупили еще 10000 по цене 1.3000, то после второй сделки общий объем позиции у нас стал 20 000, т.е. увеличился в 2 раза. И это произошло только потому, что первая позиция вышла в минус (больше причин нет). А увеличение позиции при убытках – это мартингейл. Данная ситуация равносильна тому, если бы мы закрыли первую позицию 10 000 Евро (1.3100), продав ее по цене 1.3000, а потом открыли 20 000 Евро по цене 1.3000.

Способ управления капиталом, потому как усреднение издержек – это полностью основанная на манименеджменте тактика, которая предусматривает увеличение позиции в случае, если первая была убыточной (мартингейл). Ровно тогда, когда цена опускается к уровню 1.3000, первая позиция становится убыточной и открывается вторая. В управлении капиталом неважно, по какому принципу открываются позиции, важно только то, каким объемом открывается следующая позиция после прибыли и после убытка. В нашем случае, после убытка следующая позиция открывается увеличенным объемом. Никакой разницы в том, что первая осталось незакрытой нет (помните, что истинная прибыль отражается не на балансе, а на средствах вашего торгового счета и является плавающей в случае наличия открытых позиций).

Усреднение издержек – это еще и ловушка для неопытного трейдера. Этот тонкий момент обязательно нужно понять. Ведь усреднение издержек заставит Вас поверить в абсолютно любой торговый метод, каким абсурдным он бы не был.

Вот представьте себе: на рынке царит флет, и цена ходит то вверх, то вниз. В этой ситуации как бы вы ни торговали, все будет отлично работать с усреднением издержек: и скользящие средние, и уровни Фибоначчи , и стохастик, и уровни поддержки и сопротивления, и каналы:

Ведь сама суть ни в них. В данной ситуации помогает не торговый метод, а определенное состояние рынка: слабый тренд или флет. Т.е. дает Вам заработать особое состояние рынка, в котором нет резкого превышения спроса над предложением и наоборот. А когда это состояние возникнет, и как долго  продлится, не знает никто. Меняя периоды скользящих, стохастика и иного индикатора или подгоняя размер шага усреднения, вы ничего ровным счетом в этом правиле не измените. Поэтому подстраивать все эти скользящие средние, стохастики и прочие индикаторы, а также любые иные торговые методы и шаг усреднения под состояние рынка под названием «сильный тренд»  смысла нет. Усреднение издержек не выдерживает трендов. Вы можете настроить торговую стратегию, основанную на усреднении издержек, под тренд длиной 1000 пунктов, а завтра возникнет тренд длиной 1050 пунктов… ну и т.п.

Есть даже такие трейдеры Форекс – герои одного трейда, одного года, одного конкурса, одного разгона депозита. Они зарабатывают какой-то сумасшедший процент прибыли за сравнительно короткий период времени, автоматически привлекая к себе внимание. Но вот куда-то они потом деваются, и результаты их последующей торговли неизвестны… Не оттого ли, что причина их победы  кроется ни в их отличной торговой стратегии, а в том, что в этот героический трейд/год/конкурс сам рынок позволил взять им неплохую прибыль. Но это была его воля, воля рынка.

А потом состояние рынка изменилось, и вся прибыль этих трейдеров, а может (и скорее всего),  не только прибыль, улетела в направлении более продвинутых трейдеров Форекс, которые давно уже поняли одну простую истину:

->>> любой трейдер, торгующий с усреднением издержек (мартингейлом), рано или поздно приходит к мысли, что убытки нужно все-таки фиксировать. Да и сам мартингейл не сказать, что не предусматривает стоп-лосс совсем, т.к. стоп лосс все же есть, и он равен размеру депозита.

А, если убытки фиксировать, тогда торговая стратегия автоматически превращается в стандартную стратегию, в которой важным звеном является преимущество для входа в позицию – преимущество реальное, а не кажущееся. Таким образом, трейдер Форекс возвращается все к той же извечной теме: где найти преимущество, чтобы создать достойную торговую стратегию Форекс? Учитывая то, что прибыльно торгующих трейдеров не более 5% от всех, то найти это преимущество очень и очень непросто.

Ну и в заключение, хотелось бы отметить, что истории не известно достоверно ни одного случая, когда трейдер (не инвестор) маржинальных рынков заработал себе состояние, усредняя издержки в частности, равно как и применяя иные методы рискованного манименеджмента (мартингейла). Хотя, впрочем, это и не исключает вероятности того, что вы, возможно,  станете исключением из этого правила. В целом же, для того, чтобы заработать на усреднении издержек, важно четко понимать как плюсы, так и минусы, которые несет в себе данный манименеджмент, и подбирать к нему торговые стратегии с учетом этого понимания. И самое главное: можно пробовать торговые стратегии Форекс с вероятностью пересидеть небольшое движение (усредниться на небольшом движении) против открытой позиции, но ни в коем случае не пытайтесь усредняться до «потери пульса» (до потери депозита). Не совершайте эту критическую ошибку подавляющего большинства трейдеров Форекс, торгующих с помощью элементов усреднения издержек, не пополняйте эту армию сливающих трейдеров. Удачи в торговле!